在家族信托業(yè)務(wù)中，《信托法》賦予的信托財(cái)產(chǎn)獨(dú)立性是家族信托下信托財(cái)產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)隔離的基石。在委托人發(fā)生婚姻、繼承、債務(wù)糾紛等風(fēng)險(xiǎn)事件時(shí)，家族信托能夠發(fā)揮其避險(xiǎn)功能，有力保障委托人的財(cái)產(chǎn)安全。
近幾年，我國的家族信托業(yè)務(wù)正迎來成長期，2018年原銀保監(jiān)會(huì)37號(hào)文首次明確了家族信托的定義，并特別指出了家族信托的風(fēng)險(xiǎn)隔離功能。2023年6月1日起正式實(shí)施的《關(guān)于規(guī)范信托公司信托業(yè)務(wù)分類的通知》將信托公司的信托業(yè)務(wù)分為資產(chǎn)服務(wù)信托、資產(chǎn)管理信托、公益慈善信托三大類，將“資產(chǎn)服務(wù)信托”放在了“資產(chǎn)管理信托”之前，更加鼓勵(lì)信托公司回歸信托本源。
一、從信托主體看家族信托的風(fēng)險(xiǎn)隔離功能
01、家族信托財(cái)產(chǎn)獨(dú)立于委托人財(cái)產(chǎn)，實(shí)現(xiàn)委托人風(fēng)險(xiǎn)隔離主要包括以下四類情形：
隔離委托人債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)家族
信托依法設(shè)立后，信托財(cái)產(chǎn)即與個(gè)人未設(shè)立信托的財(cái)產(chǎn)相互隔離，若委托人此后遭遇債權(quán)人債務(wù)追索，除非法定原因，債權(quán)人申請(qǐng)執(zhí)行信托財(cái)產(chǎn)時(shí)也會(huì)因信托財(cái)產(chǎn)已區(qū)別于委托人其他責(zé)任財(cái)產(chǎn)而受到阻滯，從而實(shí)現(xiàn)信托財(cái)產(chǎn)與委托人自身債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的隔離。
防范繼承糾紛風(fēng)險(xiǎn)
遺囑在實(shí)際執(zhí)行時(shí)可能會(huì)出現(xiàn)多個(gè)繼承人意見不一致的情況，從而引起糾紛導(dǎo)致遺囑無法執(zhí)行。為避免此類情況，被繼承人可以選擇將財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)入家族信托，在信托合同中按照自身意愿確定受益人范圍、受益順位、受益條件、受益比例、分配頻率等事項(xiàng)。委托人身故后，受托人將嚴(yán)格按照信托合同的約定管理、處分和分配信托財(cái)產(chǎn)，保證委托人的財(cái)富有效傳承。
隔離婚姻財(cái)產(chǎn)分割風(fēng)險(xiǎn)
如在單身時(shí)以個(gè)人財(cái)產(chǎn)合法設(shè)立家族信托，家族信托設(shè)立后，家族信托財(cái)產(chǎn)獨(dú)立于個(gè)人自有財(cái)產(chǎn)，其財(cái)產(chǎn)性質(zhì)及歸屬不會(huì)因委托人后續(xù)婚姻狀況的變化而變化，從而避免因婚姻風(fēng)險(xiǎn)造成財(cái)富流失。
防范代持風(fēng)險(xiǎn)
財(cái)產(chǎn)代持是一種風(fēng)險(xiǎn)極高的安排，代持人發(fā)生任何風(fēng)險(xiǎn)，代持財(cái)產(chǎn)在法律上都可能被視為是代持人的財(cái)產(chǎn)從而導(dǎo)致各種糾紛。設(shè)立家族信托不僅能夠?qū)崿F(xiàn)財(cái)產(chǎn)代持的各項(xiàng)功能，還可以有效規(guī)避潛在的代持人的道德風(fēng)險(xiǎn)、代持協(xié)議被認(rèn)定無效的法律風(fēng)險(xiǎn)、代持人離婚、意外死亡等引發(fā)糾紛的風(fēng)險(xiǎn)，避免因代持導(dǎo)致的財(cái)產(chǎn)糾紛。
02家族信托財(cái)產(chǎn)獨(dú)立于受托人財(cái)產(chǎn)，確保委托財(cái)產(chǎn)安全
信托財(cái)產(chǎn)的所有權(quán)轉(zhuǎn)移到信托公司后，信托公司對(duì)信托財(cái)產(chǎn)僅享有名義上的所有權(quán)，信托財(cái)產(chǎn)與受托人的固有財(cái)產(chǎn)相區(qū)別，信托財(cái)產(chǎn)也不得用于償還受托人因固有財(cái)產(chǎn)產(chǎn)生的債務(wù)?！缎磐蟹ā访鞔_，即便信托公司被依法解散、被依法撤銷、或被宣告破產(chǎn)，家族信托的信托財(cái)產(chǎn)都不屬于信托公司的清算財(cái)產(chǎn)。
03家族信托財(cái)產(chǎn)三權(quán)分離充分尊重委托人意愿
家族信托中，信托財(cái)產(chǎn)的所有權(quán)、控制權(quán)與受益權(quán)相分離。家族信托通常為他益信托，委托人會(huì)指定委托人之外的親屬做受益人，在有多名受益人的情況下，委托人可以對(duì)各受益人之間的受益權(quán)生效順位及行使條件等進(jìn)行特別安排。
受益人對(duì)信托財(cái)產(chǎn)僅享有受益權(quán)，家族信托中的信托財(cái)產(chǎn)并非受益人的法定責(zé)任財(cái)產(chǎn)。《信托法》規(guī)定，受益人的到期債務(wù)能否用其信托受益權(quán)進(jìn)行清償，除法律、行政法規(guī)另有規(guī)定外，須取決于信托文件的約定。如委托人可以在信托文件中約定受益權(quán)不可用于償債或受益人需償債時(shí)暫停分配信托利益等安排。
二、警惕家族信托失效的幾種情形
家族信托財(cái)產(chǎn)的獨(dú)立性是以家族信托依法有效設(shè)立為前提，否則將導(dǎo)致信托無效或可撤銷的法律后果。常見的引發(fā)家族信托失效的法定情形如下：
信托財(cái)產(chǎn)違法，即委托人以非法財(cái)產(chǎn)或者《信托法》規(guī)定不得設(shè)立信托的財(cái)產(chǎn)設(shè)立信托，在此情況下信托無效?！胺欠ㄘ?cái)產(chǎn)”指委托人以非法手段取得或占有的財(cái)產(chǎn)，比如通過偷盜、走私、搶劫等違法犯罪方式獲得的財(cái)產(chǎn)?！缎磐蟹ā芬?guī)定“不得設(shè)立信托的財(cái)產(chǎn)”指法律、行政法規(guī)禁止流通的財(cái)產(chǎn)，如毒品、槍支、彈藥等。
信托目的違法，即信托目的違反法律、行政法規(guī)或者損害社會(huì)公共利益，在此情況下信托無效。比如公司高管為了掩蓋其侵占公司財(cái)產(chǎn)、謀取私利的行為，以設(shè)立信托的方式，名義上將公司的財(cái)產(chǎn)委托他人管理，但將自己確定為受益人，達(dá)到挪用公司財(cái)產(chǎn)為自己謀取私利的目的等。
損害債權(quán)人利益，即委托人設(shè)立信托損害其債權(quán)人利益，在此情況下債權(quán)人有權(quán)申請(qǐng)法院撤銷該信托。比如委托人已瀕于破產(chǎn)，沒有足夠的財(cái)產(chǎn)清償其全部債務(wù)，但仍通過設(shè)立信托減少自己的財(cái)產(chǎn)，導(dǎo)致債權(quán)人無法實(shí)現(xiàn)其債權(quán)。
三、工商銀行私人銀行助力家業(yè)傳承
為滿足客戶日益增長的家族財(cái)富傳承需求，工銀私人銀行自2020年4月正式推出家族信托綜合顧問業(yè)務(wù)，以“綜合顧問+事務(wù)管理”模式，擔(dān)任綜合顧問總職責(zé)，為客戶提供財(cái)富管理服務(wù)信托等方案制定、機(jī)構(gòu)推薦、財(cái)產(chǎn)規(guī)劃等服務(wù)，以及金融與非金融等綜合服務(wù)的顧問咨詢業(yè)務(wù)。同時(shí)，依托工銀集團(tuán)優(yōu)勢(shì)與風(fēng)控體系，優(yōu)選合作信托公司、行內(nèi)機(jī)構(gòu)及子公司實(shí)現(xiàn)閉環(huán)管理。搭建家族信托業(yè)務(wù)管理系統(tǒng)平臺(tái)，聯(lián)通客戶端、銀行端、信托端、投資端，保障長期服務(wù)水平的穩(wěn)定性與一致性，為客戶家業(yè)傳承保駕護(hù)航。
工銀私人銀行提示您只有在依法合規(guī)情況下設(shè)立的家族信托，才能更好發(fā)揮信托功能，保障信托財(cái)產(chǎn)的獨(dú)立性，實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)隔離與財(cái)富傳承。
